Fondee a daně 2026: ETF, dividendy a rebalancování

Kdy se u Fondee řeší daň

Pro daň není rozhodující až výběr na bankovní účet. Sledujete zejména prodeje ETF a připsané dividendy, i když peníze zůstanou u Fondee nebo se znovu investují. Samotný růst ceny dosud neprodaného ETF je něco jiného než uskutečněný prodej.

Tento průvodce je určen českému daňovému rezidentovi, který investuje soukromě a nemá ETF v obchodním majetku. Vysvětluje principy pro příjmy roku 2026, stav ověření k 1. 10. 2026. Daňový odpočet příspěvků do DIP má vlastní průvodce Fondee DIP.

Rok 2026: nezaměňte příjmy a rok podání přiznání

Přiznání podávané v roce 2026 obvykle zpracovává příjmy roku 2025. Prodeje a dividendy z roku 2026 se standardně zpracují až v přiznání podávaném v roce 2027. Nadpis článku „daně 2026“ bez tohoto rozlišení může vést k použití nesprávných pravidel.

Od 1. 1. 2026 byl u cenných papírů a obchodních podílů zrušen limit 40 milionů Kč pro osvobození při splnění časového testu. U kryptoaktiv tento limit zůstal. Změnu potvrzuje Finanční správa v přehledu daňových novinek pro rok 2026.

Starší podklad uvádějící strop 40 milionů Kč může správně popisovat rok 2025. Není to však obecně správné pravidlo pro prodej cenných papírů v roce 2026. Vedle osvobození dále existuje samostatná oznamovací povinnost u některých vysokých osvobozených příjmů.

Konkrétní termíny, tiskopisy a pokyny pro přiznání za rok 2026 ověřte v době jeho podání. K 1. 10. 2026 nepřebíráme termíny určené pro předchozí zdaňovací období ani nevymýšlíme dosud nezveřejněný jednotný kurz za celý rok.

Limit 100 000 Kč: počítají se prodejní příjmy, ne zisk

Pro hodnotový test sčítáte prodejní příjmy z cenných papírů za celý kalendářní rok napříč všemi svými účty. Limit neplatí pro každý účet či každé ETF zvlášť. Pokud souhrn nepřesáhne 100 000 Kč a jsou splněny ostatní podmínky soukromého držení, může se uplatnit osvobození.

Prodáte-li ETF za 95 000 Kč, které stálo 90 000 Kč, je příjmem pro test 95 000 Kč, nikoli zisk 5 000 Kč. Další prodej u jiného brokera za 20 000 Kč zvýší roční souhrn na 115 000 Kč. Hodnotový test už splněn není.

Překročení neznamená, že se zdaňuje pouze část nad 100 000 Kč. Limit není odpočitatelná položka. Následně zkontrolujete časový test jednotlivých prodaných nákupních dávek. Do výpočtu základu daně vstupují neosvobozené příjmy s odpovídajícími uznatelnými výdaji.

Do prvotního součtu zahrňte i prodeje starších cenných papírů. Nelze nejprve vyřadit časově osvobozené prodeje a porovnat se 100 000 Kč jen zbytek. Takový postup by kombinoval osvobození způsobem, který pokyn GFŘ D-59, část k § 4 odst. 1, bod 20 nepřipouští. Pokyn používá starší označení písmen zákona; pro rok 2026 jej čtěte spolu s aktuálním § 4 zákona o daních z příjmů.

Tříletý časový test se sleduje od jednotlivých nákupů

Další možností osvobození je doba mezi nabytím a prodejem cenného papíru přesahující tři roky. Rozhodují prodané nákupní dávky, nikoli registrace u Fondee. Účet založený před pěti lety může obsahovat ETF nakoupené minulý měsíc.

Při pravidelných vkladech kupujete průběžně. Prodej části portfolia tak může obsahovat starší i novější nákupy s odlišným daňovým výsledkem. Potřebujete evidenci prodaných kusů, pořizovacích cen a dat; samotný graf zhodnocení nestačí.

Zkontrolujte přesná data a způsob přiřazení prodaných kusů k nákupům. Zákon říká „přesáhne“ tři roky, proto není vhodné spoléhat na zaokrouhlené stáří účtu nebo automaticky prohlásit den třetího výročí za splněný test. Při převodu mezi poskytovateli uchovejte původní nákupní historii.

Pravidlo pro cenné papíry: § 4 zákona o daních z příjmů. Výjimky například pro obchodní majetek a zvláštní převody zde neřešíme jako běžnou soukromou investici do ETF.

Model: starší ETF, zisk i ztráta v jednom roce

Následuje vlastní modelový výpis, nikoli anonymizovaný skutečný účet. Předpokládáme českého rezidenta, soukromé investování, všechny částky již správně převedené do Kč a žádné jiné prodeje cenných papírů. Uvedené pořizovací výdaje se vztahují právě k prodaným kusům.

1. Součet prodejních příjmů je 140 000 Kč. Hodnotový test není splněn. Nelze z něj předem odstranit ETF A a tvrdit, že zbývajících 60 000 Kč je pod limitem.
2. ETF A splňuje časový test. Jeho příjem 80 000 Kč se nezahrne do zdanitelných prodejů. Ani jeho pořizovací výdaj 50 000 Kč neodečítáme od jiných zdanitelných příjmů.
3. U ETF B a C zbývá příjem 60 000 Kč a výdaje 59 000 Kč. Rozdíl v rámci tohoto druhu příjmu činí 1 000 Kč.
4. Při modelové sazbě 15 % odpovídá přírůstku základu 150 Kč daně. Není to konečná daň celého přiznání: tu mění další příjmy, odpočty, slevy a případné použití vyšší sazby.

Ztrátový prodej zde snižuje výsledek jiného neosvobozeného prodeje cenných papírů ve stejném období. Pokud by související výdaje převýšily příjmy, nepřevádíme tento přebytek do záporného základu, proti mzdě ani automaticky do dalšího roku.

Pravidla pro výdaje a nepřenášení přebytku výdajů: § 10 odst. 4 a 5 zákona o daních z příjmů; jeden druh příjmu z prodeje cenných papírů vymezuje GFŘ D-59, část k § 10 odst. 4.

Rebalancování může znamenat prodej i bez výběru peněz

Správce může při úpravě složení portfolia prodávat některé fondy a kupovat jiné. Pokud se uskuteční prodej, zkontrolujte jej stejně jako prodej vyvolaný vlastním výběrem. To, že peníze ihned znovu investujete, samo o sobě nevytváří osvobození.

Ne každá změna vah nutně vyžaduje prodej: poměry se mohou upravovat i novými vklady. Rozhodující je skutečná transakční historie, nikoli pouze změna procent v grafu portfolia. Nově koupené kusy mají vlastní datum nabytí a vlastní běh časového testu.

Stejnou pozornost věnujte změně investičního profilu nebo vyššímu podílu hotovosti, pokud vede k prodeji ETF. Fungování služby vysvětluje recenze Fondee; technický postup převodu hotovosti do banky patří do návodu k výběru.

Dividendy a akumulační ETF

Distribuce ETF připsaná investorovi se posuzuje jako kapitálový příjem podle § 8. Hodnotový limit 100 000 Kč ani tříletý test určený pro prodej cenných papírů ji neosvobozují. Daňová nápověda Fondee uvádí zahraniční emitenty ETF; jejich výplaty proto nejsou automaticky vyřízeny českou srážkovou daní.

Ve výpisu rozlišujte hrubou dividendu, případnou zahraniční srážku a čistou připsanou částku. Při povinnosti podat přiznání posuďte zahraniční dividendy a způsob zamezení dvojímu zdanění podle země zdroje, příslušné smlouvy a dokladů. Zápočet není automaticky roven každé sražené částce. Nákupní cenu ETF ani ztrátu z jeho prodeje neodečítáte přímo od dividend.

Akumulační ETF reinvestuje výnosy uvnitř fondu. Pokud investorovi nic nevyplatí, tato reinvestice sama nevytváří osobní přijatou distribuci. Při pozdějším prodeji ETF se však znovu posuzují pravidla pro cenné papíry. To, jaký typ ETF skutečně držíte, ověřte podle ISIN a dokumentace fondu.

Zařazení příjmů a jejich režim: Finanční správa — kapitálové příjmy a § 8 a § 38f zákona o daních z příjmů. Model prodejů výše dividendy neobsahuje.

Jak pracovat s daňovým výpisem Fondee

Fondee uvádí, že každoročně připravuje daňové podklady a vzor vyplněného přiznání s údaji klienta. Je to užitečný vstup, ale služba nezná všechny vaše investice a další příjmy. Dokument proto nelze bez kontroly převzít jako kompletní osobní přiznání.

1. Zkontrolujte rok a vlastníka. Výpis za rok 2025 není podkladem pro příjmy roku 2026. Účet dítěte posuzujte za dítě, nikoli automaticky v rodičově přiznání; souvislosti vysvětluje část o vlastnictví dětského účtu.
2. Oddělte typy položek. Prodeje, dividendy, případné bonusy, poplatky a běžné převody hotovosti nepatří do jedné hromadné částky „zisk“.
3. Spojte prodeje s pořizovací evidencí. Potřebujete data, množství, ISIN a cenu prodaných kusů, včetně historie přenesené od jiného poskytovatele.
4. Přidejte další účty. Hodnotový test posuzujete za poplatníka. Výpisy z Portu, XTB či jiných brokerů mohou změnit výsledek.
5. Ověřte měnový přepočet. Částky v EUR nelze přímo zapisovat jako Kč. Použitý zákonný způsob přepočtu musí být doložený a konzistentní; nemíchejte výhodnější kurzy nahodile obchod po obchodu.
6. Uschovejte výpočet i doklady. Výsledná daňová částka má být zpětně dohledatelná z výpisů, nikoli jen z obrazovky aplikace.

Modelová tabulka výše ukazuje logiku, ne vzhled konkrétního výpisu Fondee. Redakce nemá pro tento článek doložený skutečný klientský daňový dokument.

Které náklady nezapočítat dvakrát

U neosvobozeného prodeje pracujete s prokazatelnými výdaji k danému příjmu. Pořizovací cena prodaných kusů je něco jiného než celý vklad. Při částečném prodeji nelze odečíst všechny peníze, které jste kdy poslali na účet.

§ 10 odst. 5 zákona vedle pořizovací ceny umožňuje náklady související s uskutečněním převodu a platby za obchodování při pořízení cenných papírů. Neznamená to automatický odpočet každé položky ze souhrnu nákladovosti portfolia.

TER se průběžně promítá do hodnoty ETF. Není dalším hotovostním výdajem investora, který by se automaticky odečetl podruhé. Také součet odměn za správu nemusí celý patřit ke zdanitelným prodejům; může se týkat stále drženého majetku, osvobozených obchodů nebo jiného období. Přiřazení doložte, stejný náklad neuplatňujte současně v pořizovací ceně i samostatně.

Co je odměna Fondee a co náklad uvnitř ETF, rozlišuje přehled účtování poplatků. Nákladovost investice a daňově uznatelné výdaje mají odlišný účel.

Obchody uvnitř DIP nejsou automaticky bez daně

DIP podporuje příspěvky při splnění dlouhodobých podmínek. Neosvobozuje automaticky každý prodej a dividendu uvnitř účtu. Prodeje ETF se započítávají do stejného osobního ročního testu jako prodeje na běžných investičních účtech; DIP nemá nový samostatný limit 100 000 Kč.

Pokud prodej v DIP není osvobozený a vznikne daň, Ministerstvo financí požaduje její úhradu z prostředků mimo DIP. Výnosy a prodejní hotovost zůstávají v produktu. Výběr peněz na daň by mohl narušit podmínky daňové podpory.

Vlastní příspěvky mohou snížit základ daně až o 48 000 Kč ročně v souhrnu všech podporovaných produktů; jde o odpočet, ne o vrácenou částku 48 000 Kč. Příspěvky zaměstnavatele mají samostatný souhrnný limit osvobození 50 000 Kč. Podmínky, model úspory a předčasný výběr řeší průvodce odpočtem Fondee DIP a část o výběru DIP.

Daň, přiznání a oznámení jsou tři různé povinnosti

Neosvobozený příjem ještě není totéž jako konečný doplatek daně. Povinnost podat přiznání vychází z celé příjmové situace. Hodnotový test pro prodej ETF, hranice pro podání přiznání a oznámení velkého osvobozeného příjmu jsou různé věci.

V našem modelu je zdanitelný prodejní příjem 60 000 Kč a dílčí základ jen 1 000 Kč. Pro test podání proto nesrovnáváte s hranicí 50 000 či 20 000 Kč pouze tisícikorunový rozdíl. Nulový základ po započtení výdajů sám o sobě také neznamená, že lze přiznání vynechat.

Při podání z jiného důvodu zahrnete dosud nezdaněné investiční příjmy podle jejich povahy. Osvobozené prodeje nepatří mezi zdanitelné příjmy jen proto, že současně podnikáte. Oznámení osvobozeného příjmu má vlastní obsah a lhůtu navázanou na podání přiznání za rok, v němž byl příjem obdržen.

Podání přiznání: Finanční správa — obecné informace a § 38g zákona. Oznámení: Finanční správa — osvobozené příjmy a § 38v. Tabulka shrnuje běžné případy a nenahrazuje všechny zákonné výjimky.

Časté otázky ke zdanění Fondee

Nic jsem nevybral. Mohu ignorovat daně?

Ne. Zkontrolujte uskutečněné prodeje a připsané distribuce ETF. Peníze mohou zůstat u Fondee a přesto půjde o příjem, který vyžaduje posouzení.

Počítá se limit 100 000 Kč pro každý účet zvlášť?

Ne. Sčítají se roční prodejní příjmy cenných papírů téhož poplatníka včetně dalších brokerů a DIP.

Mohu ztrátou z ETF snížit daň ze mzdy nebo dividend?

V popsaném soukromém režimu § 10 se neosvobozené prodeje cenných papírů mohou v témže roce vyrovnat. Přebytek výdajů ale nevytvoří ztrátu pro odpočet od mzdy či dividend a nepřenáší se do dalších let.

Platí pro ETF v roce 2026 strop osvobození 40 milionů Kč?

U časově osvobozených příjmů z prodeje cenných papírů se od 1. 1. 2026 tento strop zrušil. Pravidla příjmů roku 2025 jsou jiná; změna nezrušila případné oznámení osvobozeného příjmu nad 5 milionů Kč.

Zařídí za mě Fondee celé přiznání?

Nápověda slibuje daňové podklady a vzor s klientskými údaji. Ostatní účty, další příjmy, správnost a skutečné podání zůstávají samostatným úkolem.

Zdroje, výpočty a hranice článku

Daňová pravidla byla znovu ověřena 1. 10. 2026. Článek se vztahuje k příjmům roku 2026 českého rezidenta při soukromém držení ETF mimo obchodní majetek. Přiznání za tento rok se běžně řeší v roce 2027. Nápověda Fondee v době kontroly zahrnuje i termíny a 40milionový limit pro rok 2025; tyto historické údaje nepřenášíme na rok 2026.

• Finanční správa: daňové novinky 2026 — zrušení 40milionového stropu u cenných papírů a podílů od 1. 1. 2026; u kryptoaktiv limit trvá.
• Zákon č. 586/1992 Sb. v e-Sbírce — zejména § 4 (osvobození), § 8 (kapitálové příjmy), § 10 (prodeje a výdaje), § 38 (měny), § 38f (zahraniční zdanění), § 38g (podání) a § 38v (oznámení).
• Pokyn GFŘ D-59 — část k § 4 odst. 1, bod 20 (hodnotový a časový test); část k § 10 odst. 4 (druh příjmu a omezení výdajů). Pokyn je starší metodika a odkazuje na tehdejší číslování.
• Finanční správa: obecné informace pro fyzické osoby, osvobozené příjmy a oznámení a kapitálové příjmy — podání, nezletilý poplatník a jednotlivé druhy příjmů.
• Ministerstvo financí: DIP a daňová podpora — vlastní odpočet, příspěvky zaměstnavatele a úhrada daně z majetku mimo DIP.
• Direct Fondee: daňová nápověda — poskytované podklady a zahraniční distribuce ETF. Výpis služby je vstup, nikoli kompletní osobní přiznání.

Metodika diagramu: autorské schéma vychází z hodnotového a časového testu pro běžné ETF v roce 2026. Nejde o kalkulaci konkrétního klienta. Tabulka prodejů výše je model: pořizovací náklady jsou přiřazeny právě k prodaným kusům, všechny částky již v Kč, bez dalších obchodů, dividend a dodatečných poplatků. Výpočet 60 000 − 59 000 = 1 000 Kč a 1 000 × 15 % = 150 Kč ukazuje pouze modelový přírůstek daně před slevami a dalšími položkami.

Obecný průvodce nenahrazuje posouzení úplných dokladů. Jednotný kurz za celý rok 2026 zde před jeho zveřejněním neuvádíme. Zvláštní případy, zahraniční srážky a vysoké osvobozené příjmy vyžadují ověření příslušného zákonného režimu.

Další průvodci Fondee